設備業者:照吃華為、高通5G晶片大單
台北報導
晶圓代工龍頭台積電5奈米製程將於第二季正式進入量產,預期下半年亦將是全球唯一可提供5奈米量產的晶圓代工廠。據設備業者消息,下半年台積電5奈米接單已滿,除了蘋果新一代A14應用處理器,還包括華為海思新款5G規格Kirin手機晶片,以及高通5G數據機晶片X60及新一代Snapdragon 875手機晶片。法人看好台積電今年營收逐季攀高,應可順利達成年初法說會提出的業績展望目標。
近期有關台積電的市場傳言很多,最熱門話題包括外媒報導美國政府考慮對華為祭出新貿易限制,限制外國企業使用美國設備替華為生產晶片,以及三星晶圓代工拿下高通新發表的5奈米5G數據機晶片X60訂單等。雖然部份業者或法人認為近來傳言不會是空穴來風,並可能會對台積電營運造成影響,但實際上並非如此。
業界人士指出,美國對華鷹派三不五時會透過外媒釋出會對華為加強管制消息,包括先前傳出將把美國技術含量限制由25%降至10%消息,以及此次傳出將限制外國企業使用美國設備替華為生產晶片消息等。但至目前為止,美國政府並未正式公布要施加貿易限制,所以並未對台積電造成影響。
美國總統川普19日還透過推特發文,提到他不會以虛假的國家安全名義來犧牲美國企業和成長。那些與晶片製造商和其他企業有關的提議,與國家安全無關。對華為非常強硬不意味著對誰都必須強硬。市場法人認為,擴大限制的議題應該會在市場上銷聲匿跡好一段時間。
至於三星拿下高通5奈米訂單消息,市場很容易用簡單的非A即B邏輯,認為三星拿到訂單就代表台積電會失去訂單,但這種推論邏輯本身就有很大的謬誤。事實上,高通一直以來就是把晶圓代工訂單交由台積電及三星等多家業者,高通X60晶片讓台積電及三星分食,十分符合高通的生產策略,著實不必太過誇大的延伸及解讀。
而由技術推進實際情況來分析,台積電的5奈米進度超前,領先其它競爭同業至少半年以上時間,第二季進入量產後,下半年會快速拉高產能,預估全年營收占比將達一成,而且訂單幾乎已經接滿。
高通預計5奈米X60要在明年上半年出貨,代表下半年就要進行投片,而台積電自信滿滿的認為今年內會是全球唯一可提供5奈米量產的晶圓代工廠。也就是說,若選擇相信台積電說法是正確的,不也說明了下半年所有5奈米訂單都掌握在台積電手中,也就不需要去相信市場揣測或傳言了。
近三年低點 產品全在台灣製造 不受疫情影響 本季出貨符合期待
【台北報導】
旺宏(2337)總經理盧志遠昨(18)日表示,旺宏產品都在台灣製造,目前公司出貨正常,未受新冠肺炎影響,且旺宏在大陸的客戶不多,也沒有客戶要停產或減少訂單,全球5G基地台有八成廠商採用旺宏的編碼型快閃記憶體(NOR Flash),本季出貨仍符合公司期待。
旺宏昨天舉行法說會,公布去年第4季財報,獲利季減59%,每股純益0.41元,全年每股純益1.64元,為近三年低點。
旺宏說明,由於大客戶任天堂去年9月提前拉貨,加上新台幣升值、8吋廠因應庫存升高減產等因素,對毛利率造成影響,去年第4季營收95.81億元,季減20%,毛利率26%,季減4個百分點;營益率8%,季減7個百分點;稅後純益7.54 億元,季減59%,每股純益0.41元;全年稅後純益30.12億元,年減67%,每股純益1.64元。
法人關注新冠肺炎對旺宏主力產品NOR Flash和儲存型快閃記憶體(NAND Flash)影響,以及今年唯讀記憶體(ROM)備貨策略,盧志遠表示,ROM主要都配合客戶備貨,他無法代客戶回答,但有信心可滿足大客戶需求。
至於NOR Flash和NAND Flash,預期隨著之後整個半導體產業景氣回溫,很多廠商將無法拿到較多的產能,但需求端受惠5G應用增廣會大幅增加,一減一增下,各方預測今年二大記憶體價格看漲。
不過,現在受到新冠肺炎影響,打亂供應鏈及消費市場,他認為市場如同掉入「五里雲霧」中,看不清楚。期待疫情受到控制、消費信心回穩,下半年有機會V型反轉。
盧志遠表示,旺宏今年資本支出為87億元,比去年的127.88億元縮減近32%,將全數投入3D NAND Flash研發和設備升級。
【2020-02-19/經濟日報/C1版/證券產業】
Q1接單回升,Q4將試產車用IGBT,今年表現值得期待
台北報導
晶圓代工廠茂矽(2342)18日召開法人說明會,去年受到客戶調整庫存影響接單,加上提列轉投資的資產評價損失,去年每股淨損2.56元。茂矽今年鎖定車用及工業等功率半導體市場,第一季接單已見回升,下半年新產能開始投片,第四季將試產車用絕緣閘雙極電晶體(IGBT),力拚全年由虧轉盈。
茂矽去年合併營收13.58億元,較前年下滑26.7%,平均毛利率大幅下降11.3個百分點至7.9%,銷售減少導致出現營業虧損1.09億元,本業營運由盈轉虧,加上認列轉投資的金融資產評價減損2.71億元,去年稅後淨損3.97億元,年度財報由盈轉虧,每股淨損2.56元。
茂矽指出,前年因客戶庫存水位拉高,進入庫存去化階段,茂矽去年出貨量46.6萬片約年減3成,價格也降了兩次,去年下半年情況才開始復甦,本業營運持續好轉。雖然去年虧損,但已經將銀行欠款全數還光,目前是零負債公司,本身體質已經明顯好轉。而近期新冠肺炎影響終端市場,但茂矽表示,第一季訂單情況很好,新冠肺炎疫情的衝擊還沒辦法評估,不過今年表現應該十分值得期待。
茂矽近年來已順利量產IGBT產品,並提供600V到1200V的工業及家電用IGBT產品線,除了預期將跨入1700V高壓市場,第四季還將開始試產車用IGBT,期待成為明年新成長動能之一。
茂矽預期第二季完成8吋和6吋共用的IGBT晶背製程無塵室建置,第三季完成後段關鍵設備的裝機,第四季進入試產階段,第一階段月產能約5,000片,後續將會擴充。茂矽提到,這會是台灣第一條車用IGBT的晶圓生產線。
茂矽去年與朋程建立策略聯盟,在二極體與MOSFET等市場順利跨入車用領域,車用產品訂單量成長5倍,目前營收占比已經提升到一成,2020年車用相關產品營收占比會繼續提升。至於在氮化鎵(GaN)及碳化矽(SiC)等寬能隙功率元件部份,茂矽表示仍處於研發階段,但已放入技術藍圖中。